《交易进阶路》系列六：输光的是赌徒，而非交易者_头条焦点

推荐收听音频版：

《交易进阶路》系列六：输光的是赌徒，而非交易者

(相关资料图)

您也可以下载mp3在开车或散步时收听

粤语版下载mp3

西南方言版下载mp3

东北话版下载mp3

上海话版下载mp3

本文内容节选自交易书籍《New Trader Rich Trader》，加入一名新手交易员的旅程，学习在交易中获得成功的方法。学习交易心理学、风险管理和方法论，避免新手交易者所犯的最常见的错误。读完这本书，做好交易功课。《New Trader Rich Trader》应该是投资新手的必读之作。

本书作者史蒂夫·伯恩斯在股市中进行了20多年的投资和交易。他是17本关于股市书籍的作者。他是亚马逊关于交易和投资书籍的顶级评论员之一，阅读并评论了几百本书。他曾接受《华尔街日报》、《交易员杂志》、《与交易员聊天》等采访，同时也是《交易者星球》、《交易者杂志》撰稿人。

您可以在文章顶部订阅交易员故事专题，每日最快时间收到连载内容的更新推送（请打开推送功能）。如果你喜欢这个系列，请您点个赞，评论下，这将使我们有动力继续努力更新这个系列！

输光的是赌徒，而非交易者

新手交易员的行为就像赌徒；富豪交易员则像商人一样运作。

#测试交易情况#

新手交易员在手机闹钟响起时就关掉了它。他已经醒着躺了一段时间，在想他与富豪交易员的早餐会。离开市还有一个小时，他需要准备一下。他感到每次交易时都会有一针肾上腺素，于是他急忙打开金融新闻。

欧洲和亚洲市场的涨幅超过1%，尽管他试图理解他们报出的数字，但他无法解读市场上涨的确切原因。但他可以看到，交易员们都在看涨，价格也在往上走。

他确信那天会赚钱，就把他的交易计划放在电脑旁边。在与富豪交易员共进早餐后，他花了两周时间测试他的系统，并记录了10次测试交易的信号。

l交易1: 亏损250美元

l交易2: 亏损250美元

l交易3: 获利250美元

l交易4:盈亏平衡

l交易5：盈利500美元

l交易6：亏损250美元

l交易7：盈利200美元

l交易8：盈利750美元

l交易9：盈利300美元

l交易10：盈利400美元

在七胜三负的情况下（当你不输钱的时候就是赢了，你只需要支付佣金的费用），他赚了2400美元，亏损750美元，净盈利1650美元。他的系统似乎运作良好，但他知道富豪交易员会告诉他，需要十次以上的交易才能确定一个系统的长期可行性，而市场处于上升趋势可能是他成功的原因。

他很高兴自己采纳了富豪交易员的建议，他回顾了自己的日记，提醒自己所学到的一切。

减少损失是至关重要的；他以250美元的损失卖出的许多股票继续下跌，他可能在其中一只股票上损失超过1,000美元。他需要知道在进行交易之前他愿意冒多大的风险。

自动买入止损是好的，因为它帮助他通过自动进入交易赚取额外的钱。如果他试图在上升趋势中买入其中一些股票，那么他在试图手动买入时将会损失数百美元的利润。

当它开始下跌时，他获利了结。如果他没有设置追踪止损，他就会在两笔交易中回吐全部利润。有一个获利回吐策略是很好的。

他认为，如果他能找到一种方法，在热门股票中提前买入，也许是在支撑位，在大涨时而不是在下跌时获利，他的系统会更好。他将向富豪交易员询问这个问题。

那天早上，新手交易员感到有一种强烈的冲动要在市场上交易，所以他决定扫描他的观察清单，寻找买点。他的贪婪，就像他肩上的卡通魔鬼，在他耳边低语，告诉他用真钱买入股票，而不是用模拟账户。他应得的，不是吗？他一直在努力工作，他应该得到这些利润。市场欠他的。

#交易不是赌博#

实时行情闪烁着红色和绿色，像拉斯维加斯的灯光诱惑着赌徒一样呼唤着他。有那么一瞬间，小恶魔赢了，对大赢家和轻松赚钱的渴望充满了他的思想。他很聪明，他可以战胜市场。股票正在上涨。他只有一个SRRS头寸，现在是10.35美元，纸面利润为500美元。他很受鼓舞，并决定如果它回调到9.85美元，他就卖出。

他摇了摇头，低头看了看自己的桌子。他需要保持在正轨上。在没有计划的情况下购买股票是愚蠢的。现在是时候远离电脑和交易的诱惑了。他给富豪交易员打电话，收到了来参观的邀请。

当新交易员在中午时分出现时，他突然想到，他从来没有看到富豪交易员在看金融新闻，也没有看到富豪交易员有一张带有多个显示器的高级交易桌。新手交易员想知道他是否还在积极交易，或者他是否已经退休了。

"我对我在交易时感受到的诱惑感到惊讶，"新手交易员开始说道。"我总是想积极地交易，而不是按照我的计划行事。"

"像所有的企业和学科一样，心理方面通常是最困难的，"富豪交易员说。"作为一个专业人士，意味着无论你感觉如何，都要做好你的工作。一个交易员有两项工作；你是一个研究者和一个交易员。首先，你必须做你的研究。你需要找到在长期内具有良好成功概率的系统，测试这些系统，并制定适合你个性的交易计划。根据你的胜率和历史缩水情况，决定每笔交易要承担的正确风险量。然后你的工作就是遵循这个计划，无论你的感觉如何，都不要在市场时间内改变它。调整只应在非工作时间进行。"

"缩减？" 新交易员问道，感觉有点傻。

"一个交易账户不会直线上升。你可能从10,000美元开始，下降到9,500美元，然后再上升到10,500美元。即使你的账户最终翻倍，也可能是一个波澜不惊的上升趋势。你可能有一次大胜，然后是三次小的损失，然后是另一次大胜，然后是两次小的损失。这很正常。成功的关键是输小赢大，"富豪交易员说。

"当你在一个亏损中时，要退出；最好的交易在买入点就能赚钱。当你赢的时候，让它运行，直到它停止。如果你不减少你的损失，满怀希望地希望它们会回来，你会最终亏损的。而且，如果你惊慌失措，快速获利，错过了为你的损失买单的更大胜利，你也不会成功。"

"还有一件非常重要的事情，"富豪交易员过了一会儿补充道。"当你到电脑前交易时，你应该像进入一个拍卖会一样对待它，而不是一个赌场。你应该觉得你是去为自己的事业工作，而不是像在玩老虎机或转轮盘。如果你体验到这些感觉，或者你只是想赌博，那么作为一个交易员，你最终会失败。

趋势交易者赚钱，图表交易者赚钱，波段交易者赚钱，日内交易者赚钱，仓位交易者赚钱，但市场上所有的赌徒最终都会输光。"

当富豪交易员说完这些，新手交易员感到有些不安，但他把警告记在心里。

"风险来自于不知道自己在做什么"。——沃伦.巴菲特

富豪交易员的提示：

许多人认为自己是交易员，而他们的交易更像是赌徒，如果他们去拉斯维加斯，可能会有更好的赔率。交易员和赌徒之间的区别就像赌场和赌徒之间的区别。理查德·魏斯曼在《像赌场一样交易》中介绍的赌场范式可以帮助新手交易员以不同的方式思考，并成为盈利者。

赌场不会把所有的风险都放在一个游戏上，他们的赌桌限制确保了一次胜利不会影响他们的整体盈利能力。赌场也没有情感。它不关心玩家，也不关心他们是赢是输。相比之下，赌徒会被情绪所吞噬。赌徒通常会在连胜后把赢来的钱拿出来，他们有时可能会赢，但赌徒最后通常会输。

要成为赌场。

推荐阅读：